5月14日，美国宣布对出口自中国的180亿美元商品加征关税，电动车、锂电池、太阳能电池等新动力产业是关键被针对的对象，其中光伏电池的关税参与一倍，到达50%。
中文互联网上习气于把这一行为看成是美国有力竞争的体现，却漠视了此次美国对中国光伏发难的一个关键产业背景，就是：
美国光伏正在做大做强。
美国光伏的这一轮厉害反扑始于2022年。
这年8月，拜登签订《通胀增添法案》（IRA），该法案提出方案在10年内发放7370亿美元补贴，其中3690亿美元用于应答气象变动和优化动力安保，外围就是对光伏等新动力产业启动补贴，搀扶外乡企业，解脱对中国的依赖。
依据彭博新动力财经之前的测算，《IRA》对美国太阳能全产业链的补贴实践上可到达17美分/瓦，这一数据曾经基本凑近于中国企业的消费老本。也就是说，即使美国企业的老本比中国企业要高的多，基本没有市场竞争力，补贴后也会很有赚头。
以第一太阳能公司（FirstSolar）为例，2023年总共成功8.31亿美元的净利润，其中至少有7亿美元来自补贴，而在2022年，公司的净利润是盈余4416.6万美元。
高强度的补贴彻底激活了美国光伏企业的消费踊跃性，2022年以来，美国外乡的光伏产能一路狂飙突进。
2022年，美国大概只要8GW左右的外乡组件产能，到2023年这一数据迅速优化至13GW以上，另据伍德麦肯兹统计，依据目前已发布的布局， 2026年美国组件产能将超120GW，是当年外乡光伏装机需求的3倍。
2022年以前，美国外乡简直没有硅片和电池产能，但依据InfoLink的数据，到2025年，美国硅料、硅片、电池过程的产能将区分到达25GW、11GW、24GW。
对此，美国太阳能工业协会（SEIA）此前在一份报告中自得的写道：咱们曾以为美国到2030年领有50GW光伏组件产能的指标高无法攀，但如今，这个指标已基本成功。
由此带来的一个潜在结果，就是美国对中国光伏脱钩。
过去美国光伏无法自力更生时，因此即使心里关于中国光伏高歌猛进感到不直爽，也会基于利益的考量在打压时留缺乏地，如今翅膀硬了，中国光伏人造也就从小甜甜变成了牛夫人，依照美国一向不讲武德的行事格调，对中国光伏企业的围追堵截也就在劫难逃了，此次加征关税只是前菜，更大的危险或者还在后边。
2011年双反之后，美国从中国出口的光伏组件占其所有光伏出口量的比重曾经从最高的50%一路降至最低3%以下，但尔后美国对越南、马来西亚、柬埔寨和泰国等四个国度的出口不时攀升，到2022年占比已超70%。
美国商务部认定是中国光伏公司经过在越南、马来西亚、柬埔寨和泰国成功消费以规避关税，因此对这四个国度的光伏产品也应征收高关税。思考到过后美国还不具有自给才干，拜登于2022年6月发布了豁免政策，准许这四国的光伏产品继续自在出口到美国。这一豁免政策将于往年6月到期，依据美国光伏的事实开展状况，以及前一段期间美国政客的一系列舆论来看，豁免政策的出路恐怕不容失望。
很长一段期间以来，有一种比拟干流的声响以为美国离不开中国光伏，如今关于这种看法的可继续性显然须要从新评价。一边放大补贴力度，一边打压中国企业，美国的最终用意十明显确，就是宿愿外国光伏能迎头赶上，不至于在这场动力反派中彻底沦为作壁上观的看客，那美国光伏如今还有包围的或者吗？
答案是，有的。
竖看光伏开展史，近30年来，产业重心历经屡次转移，日本、德国、中国都曾执过最高牛耳。摸索面前的成因，两个起因至关关键，一是国度力气干预，二是技术路途切换。
1993年，日本工业技术钻研院推出了规模宏大的新阳光方案，其中非晶硅光伏电池技术被列为关键开发名目，方案投入约5000亿日元搀扶其开展。重赏之下，日本光伏产业从1996年开局大干快上，到2003年，仅夏普、京瓷、三洋、三菱四家日本企业就占了环球光伏电池产量的近半壁江山。
2004年，德国订正了《可再活泼力法案》，经常使用光伏发电的企业每发一度电可以取得40-50欧分的补贴，德国光伏产业的激情被彻底扑灭，很快就取代日本成为环球光伏新的中心。德国光伏市场的迸发也顺带协助中国企业成功了早期的原始积攒，尚德、英利、赛维等都是从那时开局起家的。2008年金融危机后，欧美补贴退坡，中国则逆势托底，强力搀扶光伏渡劫，环球光伏产业的权杖从此便交到了中国手中。
如今美国推出前所未有的光伏补贴方案，人造也是宿愿能复刻历史，再来一次性弯道超车，而技术路途的开展也确实给了这种事实或者性。
美国光伏的败落很大水平上是由于薄膜电池的式微，薄膜路途与晶硅路途历史上一直是此起彼伏，其中前者有两次高光时辰，1988年和2009年，市占率区分到达30%和17%。美国的FirstSolar一直聚焦薄膜电池，其在2008年一度把薄膜电池的老本降到了0.98美元/W，而过后多晶硅多少钱曾经从2003年的25美元/公斤飙升至2008年的400多美元/公斤，以至晶硅电池老本大幅下跌。薄膜电池的竞争力开局浮现，过后业内甚至预测到2012年薄膜电池市占率有望到达30%。
▲图片起源：西方证券钻研所
但好景不长，多晶硅在金融危机后很快因过剩而产生多少钱暴涨，薄膜电池的老本长处依然如故。尔后中国经过全产业链的努力把晶硅路途的降本增效推向了极致，而美国企业押注的薄膜技术则慢慢沦为边缘路途，到现内行业市场份额曾经不到5%。回头来看，假设不是那一轮多晶硅多少钱暴涨，薄膜电池或者并不会以一种不堪一击的模式败下阵来。
过去一些年，虽然美国在商业化上曾经彻底被中国碾压，但在技术上却不时没有丢弃，其中FirstSolar引领的CdTe（碲化镉）技术一直是最成熟的薄膜电池路途，而该技术如今也迎来了必定的开展曙光。
修建光伏一体化（BIPV）是极具前景和构想空间的一个赛道，在BIPV的实践运行中，碲化镉电池很大水平上要优于晶硅电池。比如，晶硅电池组件的电池片较厚，且与封装资料玻璃相对独立，柔韧性较差，很难加工成弧面状态，薄膜电池相对更轻浮、可塑性高，能够恣意笔挺，容易加工成笔挺半径更小的弧面状态，在BIPV中运行的更宽泛；再比如，修建物自身对人造光线有需求，因此对BIPV组件的透光率有必定要求，薄膜电池相对晶硅电池也有更好的透光性。
兴业证券此前做过测算，BIPV远期装机总后劲约在1500-2000GW，对应市场规模将到达7.5-10万亿元。而依据中国光伏协会的数据，2023年环球光伏装机量估量也才只要345GW至390GW。换句话说， BIPV实践上能在如今市场规模的基础上再造N个光伏产业，这相当于给了薄膜电池第二次生命。
再往远看，钙钛矿目前被公以为是最有后劲的下一代电池技术，从1954年提出到2016年异质结技术打破26%效率大关，晶硅电池足足经过了60年的钻研，而钙钛矿从技术提出到试验室效率打破26%仅用了10年期间。以这种迭代速度启动下去，或者用不了多少年就可成功商业化。
而钙钛矿自身就是薄膜电池的一种，且美国在这一畛域也没有被齐全甩开，FirstSolar去年刚刚成功对瑞典钙钛矿企业EvolarAB的收买，后者开发了一种共同的钙钛矿太阳能电池技术，可提供比传统太阳能电池多出25%的转化效率。
无论是政策补贴，还是关税壁垒，亦或是技术路途切换，关于美国光伏业而言都是利好。而作为守擂者的中国只要一个选用，就是全力做好自己，预备迎接应战。
过去几年，中国光伏业又产生了一些不谐和、不理性的行为。
2020年-2023年，从多晶硅、硅片、电池、组件等内围详细过程，到光伏玻璃、胶膜、金钢线等辅材过程，全行业总共砸下了大概3万亿投资，这其中除了既有光伏企业的扩产，还有少量八竿子打不着的企业跨界进入光伏。
短期间内加快扩张间接造成行业堕入高价竞争，2024年一季度，120家光伏上市公司营业支出算计3143.69亿元，同比降低15.47%，归母净利润算计135亿元，同比降低71.98%，更有头部企业曾经产生巨额盈余——通威股份往年第一季度净盈余7.87亿元，隆基绿能一季度净盈余23.5亿元，TCL中环一季度归属净盈余8.8亿元。
而在另一边，美国第一太阳能（FIRSTSOLAR）往年第一财季总营收7.94亿美元，同比增长44.83%，盈利2.37亿美元，同比增长455.95%。截止2024Q1，公司在手订单78.3GW，订单总规模达234亿美金。
就在前几天，美国第一太阳能公司（FirstSolar）成功成功了对隆基绿能的市值逾越，一举成为环球光伏畛域市值最大的企业。在中国对环球光伏产业领有相对统治力的背景下，这样的状况齐全是始料未及的，恐怕也是难以接受的。
时至今天，环球产业竞争已不再是企业与企业之间的竞赛，而是以国度为单位启动比拼，国际光伏企业的有效内卷曾经在某种水平上影响自身向前开展，到头来侵害的还是咱们自己的力气和资源，理当迅速解脱内讧的圈套，勾搭分歧向前看，把更多的人力、财力、物力投入到对未来的布局和树立上，而非只盯着眼前的一亩三分地。
反上来讲，只需国际光伏企业能够走在正确的开展轨道上，即使美国来势汹汹，未来的被动权就依然属于中国。到目前为止，中国在硅料、硅片、电池、组件等各个过程的环球市占率曾经到达70%，甚至80%以上，领有最先进的技术、最完备的消费制作才干和最丰盛的行业开展阅历，一切这些上游长处都是中国产业界、学界、政界几十年埋头苦干积攒上去的，并非长此以往就能赶超。
总之，压力和阻力是主观存在，咱们须要坚持必要的危机看法，同时出路与长处也是明白的，理当怀揣信念与激情。
本文来自微信群众号市值观察（ID：shizhiguancha），作者：市值观察，36氪经授权发布。
说到光伏发电，人们往往会想到的是那些巨大的太阳能电池阵列，年轻的朋友们也许会联想到美国电影《变形金刚》中那些具有“超能力”的“汽车人”所配备的能量块。 其实，______________________。 光伏效应就是太阳光射在硅材料上产生电流直接发电，使其能量达到最佳转换的效果。 以硅材料的应用开发形成的产业链条，业内称之为光伏产业。 光伏效应的重要条件就是离不开太阳能资源，而太阳能资源则具有永不枯竭的优势。 光伏发电可以追溯到上个世纪的70年代，由于两次石油危机的影响，光伏发电在发达国家受到高度重视，发展较快。 自1969年法国建成世界上第一座太阳能发电站，太阳能发电的比例在欧美国家逐渐提高，太阳能光伏技术也得到了不断发展。 在太阳能发电系统中，并网发电和独立式发电应用系统已经实实在在地出现在我们的生活之中。 在很多大中型城市、甚至一些偏远地区，太阳能路灯的使用已经很普及，还有住宅区的照明、机场照明、医院照明、公交站牌指示灯等，都可以不依赖城市电网供电，只用太阳能电池组件将光能直接转换成了电能，多余的电量被储存在蓄电池里，待需要时再释放出来。 【说到光伏发电 阅读答案（2014北京高考语文试题）】说到光伏发电 阅读答案（2014北京高考语文试题）。 在特殊天气和自然灾害来临时，光伏发电的独特优势更是显现无遗。 由于各个组成部分相对密闭，且在生产时大都进行了抗强风、暴雨、地震、雪压等极端恶劣天气的试验，在面对灾害时，光伏独立发电产品往往能够平安度过。 当传统电力系统无法供电时，这些太阳能发电设备却可以迅速恢复供电，成为救命的能源。 实践证明，太阳能光伏发电系统的优势，非常适合在偏远山区或牧区应用。 其既可以为农牧民提供家庭用电，又可以驱动水泵灌溉农田。 这些地方光照强、遮挡少、太阳能资源丰富，独立式光伏发电系统的优势得到了充分的发挥。 中国可谓是名副其实的太阳能资源大国，具备了广泛应用光伏发电技术的地理
1.第三次工业革命对国际经济总量的影响目前，可再生能源产业对发达国家经济和就业的拉动作用已初步显现。 据测算，2009-2011年美国财政部通过一项90亿美元支持光伏和风机的项目，带动了300亿美元相关投资，创造了5.2-7.5万个就业岗位。 2008-2010年，德国向新能源设施投资636亿欧元，带动了973亿欧元的国内需求。 未来可再生能源革命将从以下三方面推动经济增长：一是政府进行大规模可再生能源投资，支持可再生能源技术研发、基础设施建设和进行消费补贴，将对私人部门投资产生乘数效应。 二是可再生能源的广泛使用，将带动风机、光伏、新能源汽车等产业兴起，进而推动这些领域的私人投资快速扩张。 三是可再生能源利用的分散化，将导致对现有建筑物的大规模改造和升级。 2.第三次工业革命对国际经济结构的影响（1）发达国家率先摆脱化石燃料时代的“黑色经济”模式进入绿色经济形态，并在国际经贸和投资规则中拥有更多话语权与前两次工业革命相似，新能源革命在各国的发展必然呈不平衡态势。 美欧日等发达国家掌握新能源关键技术，政府和企业研发投入巨大、国内市场广阔，在第三次工业革命中将继续充当领头羊角色。 同时，发达国家已普遍完成工业化和城镇化，欧洲、日本甚至出现人口负增长，化石燃料需求萎缩，可再生能源将逐渐占据主要地位，形成“绿色经济”模式。 值得注意的是，一旦发达国家实现经济绿色化，其在国际经贸投资规则制定中的影响力和话语权将会提升，并对发展中国家和新兴经济体形成更大压力。 （2）新兴经济体对化石燃料的需求仍将快速增长，碳排放形势更趋严峻，但新兴经济体可再生能源市场空间和产业发展潜力巨大，在第三次工业革命中拥有后发优势新兴经济体大多处于工业化中后期，对化石燃料的需求仍将会持续攀升，煤炭、石油消费也将维持快速增长，逐步成为全球主要的碳排放国家。 目前，新兴经济体已充分认识到可再生能源革命对于本国经济可持续发展和掌握21世纪国际经济规则主导权的重要意义，也相继提出了各自的绿色经济发展计划，力图发挥市场空间广阔的优势，加大政府和民间投入，将成为第三次工业革命的重要推动者。 这些国家可再生能源消费量将以较快速度增长，增速甚至可能超过发达国家。 其中我国异军突起，有望成为全球最大的可再生能源消费市场。 （3）可再生能源革命将对全球经济重心向亚洲东移进程产生复杂影响，但无法逆转这一大趋势
和时间环境有关，在那一个阶段在纽交所上市，能获得相对多的利益。 后来上市的林洋似乎就没有达到预期。 2004年开始德国市场兴起，国内光伏领先的企业大多在纽交所上市，之后就变了，有在香港上市也有在国内上市。 选择上市板块的决定因素很多，我个人认为除了各交易所对上市公司必须的基本资质要求，还取决于利益，能在尽可能短的时间融到最多的钱。
